เทรดทองคำ Crypto คืออะไร ต่างจากซื้อทองร้านทองยังไง?

ทองคำใน Crypto มีกี่แบบ?

ก่อนเทรดทองคำบน crypto ต้องเข้าใจก่อนว่ามีหลายรูปแบบ:

• PAXG (PAX Gold): token ที่ backed ด้วยทองคำแท่งจริง 1 PAXG = ทองคำ 1 troy ounce ที่เก็บไว้ใน vault ของ Paxos ในนิวยอร์ก ถือ PAXG เหมือนถือทองจริง
• GOLD (HIP-3 บน Hyperliquid): perpetual futures ที่ราคาอิงกับทองคำโลก เทรดได้ 24/7 ใช้ leverage ได้ แต่ไม่ได้ backed ด้วยทองจริง เป็นสัญญาเดิมพันราคาทอง
• xAU: synthetic gold บน protocol อื่นๆ รูปแบบคล้ายกัน

สำหรับ SiamDEX เราเทรด GOLD ผ่าน HIP-3 ซึ่งเป็นแบบ perpetual futures ครับ

ต่างจากซื้อทองร้านทองยังไง?

ร้านทองในไทยคือการซื้อทองแท่งหรือทองรูปพรรณจริงๆ เพื่อเก็บไว้ แต่การเทรด GOLD บน SiamDEX แตกต่างกันใน 4 ด้านหลัก:

• ค่ากำเหน็จ: ร้านทองเก็บค่ากำเหน็จ 1-2% ต่อการซื้อขาย ส่วน SiamDEX เก็บแค่ 0.035% (taker fee + builder fee รวมกัน)
• เวลาซื้อขาย: ร้านทองเปิดแค่วันจันทร์-เสาร์ เวลาทำการ แต่ SiamDEX เปิด 24/7 รวมวันหยุด
• Leverage: ร้านทองไม่มี leverage ต้องใช้เงินเต็มจำนวน แต่ SiamDEX ใช้ leverage ได้ทำให้ต้องการเงินน้อยกว่า
• การเก็บรักษา: ทองจริงต้องเก็บในตู้นิรภัยหรือจ่ายค่าเก็บ แต่ GOLD บน Hyperliquid ไม่มีปัญหานี้

ทำไมทองคำถึงเป็น Safe Haven Asset?

ทองคำถูกมนุษย์ใช้เป็นสินทรัพย์สะสมมูลค่ามาหลายพันปี เหตุผลที่ราคาทองขึ้นในช่วงวิกฤต:

• ดอลลาร์อ่อนค่า: ทองราคาเป็น USD เมื่อดอลลาร์อ่อน ทองต้องการดอลลาร์มากขึ้นในการซื้อ ราคาจึงขึ้น
• เงินเฟ้อสูง: เงินกระดาษซื้อของได้น้อยลง นักลงทุนแห่ซื้อทองเพื่อ hedge
• สงครามและความไม่แน่นอน: ช่วงสงคราม ผู้คนถือทองแทนเงินกระดาษที่อาจ hyperinflate
• Fed ลดดอกเบี้ย: เมื่อ bond yield ต่ำลง ทองที่ไม่มีดอกเบี้ยก็ดึงดูดกว่า

วิธีเทรดทองคำบน SiamDEX

• เข้า siamdex.com แล้วเชื่อมต่อ MetaMask
• กดปุ่ม + ใน Asset Selector เพื่อเพิ่ม asset ใหม่
• เลือก tab HIP-3
• ค้นหา GOLD แล้วกดเลือก
• เลือก Long ถ้าคิดว่าราคาทองจะขึ้น หรือ Short ถ้าคิดว่าจะลง
• ตั้ง leverage และ margin แล้วกด Place Order

เปรียบเทียบค่าธรรมเนียม: ร้านทองไทย vs SiamDEX

• ร้านทองไทย: ค่ากำเหน็จ 1-2% ต่อการซื้อ + ค่ากำเหน็จอีก 1-2% ตอนขาย = รวม 2-4% ทุกรอบ
• SiamDEX: taker fee 0.025% + builder fee 0.01% = 0.035% ต่อ trade ถูกกว่าร้านทองกว่า 57 เท่า

สำหรับนักเทรดที่ซื้อขายบ่อย ค่าธรรมเนียมที่ต่ำกว่ามีผลต่อกำไรสะสมอย่างมากในระยะยาว

ความเสี่ยงที่ต้องรู้ก่อนเทรดทองผ่าน Leverage

• ทองคำโดยปกติผันผวนน้อยกว่า crypto แต่เมื่อใช้ leverage สูง ความเสี่ยง liquidation ยังมีอยู่
• ราคาทองอาจลงแรงได้เมื่อดอลลาร์แข็งค่าขึ้นอย่างรวดเร็ว เช่นช่วง Fed ขึ้นดอกเบี้ย
• GOLD บน HIP-3 เป็น synthetic asset ถ้า xyz exchange มีปัญหา อาจกระทบ liquidity ได้
• แนะนำใช้ leverage ไม่เกิน 5x สำหรับทองคำ เพราะผันผวนน้อยกว่า crypto แต่ความเสี่ยงยังมีอยู่